Во многих случаях предприятиям требуется приток денежных средств для быстрого роста. К сожалению, у большинства учредителей и предпринимателей нет средств, чтобы самостоятельно финансировать этот рост. Хотя существует несколько вариантов внешнего финансирования, одним из самых популярных является поиск и привлечение инвесторов. Существуют разные методы для этого, но один из наиболее устоявшихся маршрутов проходит через всемирно признанную серию раундов финансирования. Каждая компания уникальна и будет проходить раунды в своем собственном темпе, в зависимости от своего текущего состояния и будущих целей.

Перед запуском, когда компания работает над своей идеей или концепцией, она вступает в раунд предпосевного финансирования. На этом этапе они стремятся собрать средства для доработки и разработки своей концепции или продукта. На этой самой ранней стадии бизнес обычно не приносит дохода. Основная цель финансирования на этом этапе — создать MVP (минимально жизнеспособный продукт) и построить бережливую команду стартапов. Этот этап часто уместно называют раундом «друзей и семьи» и состоит из основателей и партнеров, устанавливающих личные контакты и знакомые. Профессиональные инвесторы, как правило, не участвуют на этом этапе, если они лично не знакомы с учредителями или если у учредителей нет опыта успешных предыдущих предприятий.

Как только компания разработала свой первый продукт или четко определила свою услугу, она перейдет к первому официальному раунду финансирования. Средства, полученные на этом этапе, используются для финансирования команды и определения соответствия продукта рынку. Другими словами, эти средства позволяют опробовать продукт в нескольких различных маркетинговых каналах, чтобы определить и привлечь целевой рынок.

Цель этапа посевного материала — взять конечный продукт / услугу и начать создание основы бизнеса. Часто многие спонсоры из первого раунда вносят свой вклад снова, но, кроме того, обычно обращаются к бизнес-ангелам. Бизнес-ангелы берут на себя большой риск, связываясь с компаниями на таком раннем этапе, но они снижают этот риск, финансируя несколько компаний, обычно в обмен на привилегированное владение акциями, в надежде, что часть их инвестиций принесет большие суммы. награды. Как правило, бизнес-ангелы — это люди с высоким уровнем собственного капитала, у которых есть свободные средства, чтобы пойти на такой риск.

В зависимости от компании некоторые из них могут никогда не выйти за пределы посевной стадии. Однако компании, которые желают или нуждаются в дополнительном финансировании для стабилизации денежного потока и роста, будут участвовать в более официальных раундах серии финансирования. Раунды серийного финансирования начинаются с серии A и проходят по алфавиту (A, B, C и т. Д.). Это не всегда так, но, как правило, на этом этапе доказывается жизнеспособность бизнес-концепции и устанавливается соответствие продукта рынку.

Финансирование серии А чаще всего используется для увеличения клиентской базы за счет затрат на маркетинг и рекламу, а также для продолжения создания команды. Именно на этом этапе ожидается формальный бизнес-план с определенной бизнес-моделью и твердыми долгосрочными планами. В дополнение к инвесторам из предыдущих раундов, на этом этапе, вероятно, будут привлечены и венчурные капиталисты. Венчурные капиталисты — это частные лица или фирмы, которые стремятся инвестировать в компании, у которых есть проверенная концепция и которые, как считается, обладают способностью к быстрому росту и высокой прибыльности. Хотя инвестиции на этом этапе менее рискованны, учитывая, что продукт и бизнес проверены, сумма инвестиций, как правило, больше.

Финансирование серии A должно позволить компании оптимизировать свою команду и операции, а также продолжать демонстрировать и увеличивать спрос на услуги. Если они преуспели в этом и считают, что дополнительное финансирование позволит им перейти к дальнейшему строительству и росту, они перейдут к финансированию серии B. Основная цель этого этапа — расширение присутствия на рынке за счет увеличения производства и дальнейшего роста спроса.

Венчурные капиталисты снова являются основной целью финансирования серии B, однако объемы финансирования, как правило, продолжают расти. Некоторые из тех же венчурных капиталистов могут внести свой вклад, но вполне возможно, что другие, которые специально стремятся финансировать более крупные, более проверенные и, следовательно, более поздние раунды финансирования, скорее всего, присоединятся.

Это лишь самые ранние раунды финансирования со стороны внешних инвесторов; они могут продолжить серию E. На бумаге эти раунды финансирования могут показаться простыми. Однако бывает сложно определить идеальное время для обращения к инвесторам в следующем раунде. Вот где в игру вступает опыт Smirnova Business Consulting. Мы помогаем нашим клиентам понять их варианты финансирования и роста, в том числе проработать финансирование от серийных инвесторов и определить не только лучшее время, но и то, как обращаться к новым инвесторам. Кроме того, мы предлагаем привлекательные презентации и подробные экспертные бизнес-планы.